编者按

2023年5月11-12日，中国保险行业协会在上海召开 “中国寿险业峰会（2023）暨人身险专委会工作会议”，太平人寿总经理程永红出席大会并发表了题为《坚持价值导向，推动高质量发展》的演讲。

程永红表示，立足高质量发展的视角，对价值导向有三个层面的认识：价值导向就是要遵循寿险经营客观规律、回归保险本源；价值导向是实现寿险业高质量发展的关键逻辑；价值导向契合中国式保险业现代化的本质要求。

程永红强调，价值导向是寿险公司自身适应市场变化、提升竞争力、实现高质量发展的必然选择，也是监管部门和投资者对寿险公司的期待和要求，在当前的市场环境下，寿险公司价值经营呈现出四大转变，即从增量驱动转为增量存量并重、从机会驱动向能力驱动转变、价值经营必须坚持“群众路线”、风险管理既是防控风险也是价值创造，而这四大转变为价值导向赋予了新内涵、新逻辑。

以下即为程永红讲话全文：

太平人寿总经理 程永红

各位领导，各位同行，各位嘉宾，大家好！

感谢大会的邀请，让我有机会与大家分享、交流和学习。

“价值导向”是当前寿险经营的关键词。我们理解，“价值导向”要求寿险公司以新业务价值成长为核心目标，做好价值管理，提高业务质量，不断提升公司经营的经济和社会效益，创造和最大化对客户、股东、员工、社会和环境等的多方价值。在市场竞争和监管变化的背景下，寿险公司如何应对价值经营的挑战，实现高质量发展？

我们认为，寿险公司要坚持价值导向，与时俱进，打造适应新时代要求的价值经营新生态。

下面，我结合太平人寿实践，向大家做汇报。

01

从高质量发展的视角理解“价值导向”的深刻内涵

随着我国经济由高速增长阶段转向高质量发展阶段，寿险业也在推进转型升级的重大任务。价值导向是寿险业高质量发展的核心要求和关键抓手。立足高质量发展的视角，我们对价值导向有三个层面的认识：

价值导向就是要遵循寿险经营客观规律、回归保险本源

保险本源是提供保障，要求保险业守住初心，坚守主业。价值导向遵循寿险的长期性、风险性、复杂性等特点，要求寿险公司从战略高度和长远考虑，从做好保险保障出发，不断加大保障型产品供给、提升运营效率、加强投资管理、规范风险控制，创造价值。坚持价值导向，就是按寿险经营的客观规律办事，就是要求寿险公司以价值为导向，回归保险的保障功能和服务功能。

价值导向是实现寿险业高质量发展的关键逻辑

习总书记指出，“我国社会主要矛盾已经转化为人民日益增长的美好生活需要和不平衡不充分的发展之间的矛盾，发展中的矛盾和问题集中体现在发展质量上”，我们必须“坚持质量第一、效益优先”。

新业务价值反映寿险公司未来的盈利能力和增长潜力，是寿险经营质量和效益最重要的衡量标尺，也是寿险经营管理的主要抓手，纲举目张，带动各领域、各层面的全面发展。寿险公司的高质量发展必须落脚到价值导向上来，这既是贯彻中央决策部署，也是保险业自身发展需要。

价值导向契合中国式保险业现代化的本质要求

党的二十大报告明确提出“中国式现代化是全体人民共同富裕的现代化”。中国式保险业现代化就是践行以人民为中心，推动实现共同富裕。因此，寿险经营不是简单以规模经营、保费增长论英雄，而是以客户为中心、以客户需求为导向、以客户价值为根本、以客户体验为动力的经营，是把重点放在价值导向、推动高质量转型升级上。

02

四大趋势，推动寿险公司价值经营“从新出发”

价值导向是寿险公司自身适应市场变化、提升竞争力、实现高质量发展的必然选择，也是监管部门和投资者对寿险公司的期待和要求。在当前的市场环境下，寿险公司价值经营呈现出四大转变，为价值导向赋予了新内涵、新逻辑。

从增量驱动转为增量存量并重

近年来，存量的续期保费持续成为行业规模增长的主要驱动力量。2022年续期保费已连续第五年超过新单，同比增长5.1%，在新单负增长的情况下拉动了行业实现正增长。新业务价值增长主要由新单增量驱动，但存量也会动态作用于价值。比如，高继续率支撑下，规模主要由存量驱动而不过分依赖新单，新单实现价值就有了更多空间和弹性；反之，继续率有压力就会削弱了新业务价值增长的支撑力量。对于价值经营，新单与续期同等重要，增量存量需要并举。规模与价值辩证统一，为寿险公司聚焦价值经营，提供了客观基础和底部逻辑。

从机会驱动向能力驱动转变

党的十九大指出，推动高质量发展就是要“提高全要素生产率”。费差、死差、利差都是价值来源，新业务价值的稳定和可持续增长要有更宽厚、更坚实的基础。当前资本市场不确定性加大，过去对利差的过分倚重早已不可持续，需要在“三差”的各驱动因子上全面发力，从市场机会驱动转向险企能力驱动，从单方拉动向综合发展转变。唯有全面发展，才能实现持久的价值成长。

价值经营必须坚持“群众路线”

高质量发展的核心驱动要素是“人”。价值来自保单，来自效率，但根本上来自人。经营层意志虽然重要，但并不足以形成推动价值持续成长的长效动能。价值成长需要全员参与，形成价值导向的文化和氛围。激发每一位干部员工的价值创造能力，调动每一个人的积极性，让每个人都能立足岗位为价值作贡献，这是寿险公司价值经营实现内生增长、持续发展的最有效途径。

风险管理既是防控风险也是价值创造

发展和安全是一体之两翼、驱动之双轮。风险管理是寿险公司的核心竞争力之一，一方面是保障寿险公司稳健经营、维护金融安全稳定的重要手段，通过风险管理堵好价值漏洞甚至漏斗；另一方面，风险管理强调将风险纳入可以管控范围，明确风险容忍度，知可为知不可为，并知行合一，增强业务增长能力。“绿水青山就是金山银山”，风险管理也是价值创造。

03

坚持价值导向，积极探索构建价值经营新生态

太平人寿境内复业以来，始终坚持内涵式发展，持续追求价值成长。从2001年复业至2018年，新业务价值连年保持高增长，2009至2018年十年复合增速达28.8%；2019年，因人力下滑等因素，公司新业务价值首次负增长。在感受巨大的价值成长压力同时，我们强烈地意识到，过去以“标保”为核心指标进行价值管理的逻辑可能已经跟不上形势，必须与时俱进，构建与新形势相匹配的价值经营体系。公司加快脚步，不断加深对价值经营的理解和认识，全方位推动和提升价值创造和管理能力建设，取得了阶段性成果。

2020年，公司新业务价值在极其困难的形势下，二季度得以迅速筑底回升，逐季加快缩小缺口；2021年，新业务价值实现正增长，增速在上市寿险名列前茅；2022年，新业务价值继续跑赢大市，增速取得优异的对标表现。更为重要的是，公司价值经营能力在这三年中不断进步，相关体系持续升级，初步构建了符合公司高质量发展所需要的价值经营新生态。

引领：树理念，根植价值文化

公司自复业开始，就始终坚持有价值的规模和有规模的价值。2019年，公司首次提出“价值优先”；2020年，公司明确提出要按照价值、规模、利润的达成顺序调整策略；2021年，太平集团在“十四五”规划进一步明确“价值导向 高质量发展”为战略核心，把价值经营放到了统领性的位置。

作为集团旗舰公司，我们以管理干部为重点，以所有内外勤为覆盖，自上而下统一思想、统一步调，让这种“价值导向”的文化渗透传导到公司的方方面面，确保一切为价值服务，一切以价值为方向，一切以价值为判断。比如我们对公司预算确立的原则就是“将价值作为预算制订和执行的第一要素、首要原则和根本目标”。

重塑：创体系，实现“一纵一横”

我们与时俱进，不断创新迭代升级价值管理体系，重塑公司价值经营生态。2015年公司率先打破行业传统，开始以“边际NBV”实现对价值指标简化和灵活管理。2019年开始搭建“一纵一横”的价值管理体系，目前已迭代升级到4.0版本。

“一纵”是2019年推出的“利润中心考核机制”，将费差、死差管理下沉到分公司，提升分公司自主经营能力和价值创造能动性。

“一横”是2020年推出的“全费用价值考核体系”，实现总公司层面的全业务渠道价值实时追踪校准，解决了渠道自主价值经营的动力和技术问题。

“一纵一横”立足投、产的协调匹配，把复杂留在总公司和顶层设计，而把简单留在渠道和机构，有效地调动各层面、各方面共同创造价值的积极性。

增效：提效能，强化两大“加速器”

本质上，价值来源是精细化管理，来自经营各环节效率提升。公司近年重点是通过两大“加速器”，推动价值经营的敏捷化。

首先是“科技”，依托太平集团金融科技生态圈建设和公司自主研发，在管理、运营、服务、销售支持全流程推动科技赋能，科技“新基建”的加大投入，让价值经营跑在一条数字化高速公路上。比如，我们在经代项目上的回访，最早是采用人工，后来使用了人工智能，不仅能保证我们第一时间完成回访，而且成本也有非常大的下降幅度。

其次是“调查研究”，通过大兴调查研究，快速解决基层机构和队伍的“急难愁盼”问题，解决痛点、打通堵点。比如我们在2022年组织的两轮全系统的大调研，“横向到边、纵向到底”，深入到最基层。

其中上半年的一轮调研正值上海总公司在疫情封控期间，我们克服种种困难、主要利用线上渠道开展。两轮调研共收集机构到近2200条需求和建议，其中80%属于具体操作层面，可在一周内得到反馈；20%的问题涉及中长期管理改进，也会跟踪落实。

另外，我们去年还通过强化周督导机制，及时“诊断”和解决渠道和机构发展难题，为全系统的价值目标达成加油加速。

激活：重创新，驱动增长突破

党的二十大报告强调，要加快实施创新驱动发展战略，着力推动高质量发展。创新是推动价值经营的第一动力。公司重点围绕优化保险供给，着力推动模式创新和服务创新，不断为价值创造开辟新路。

比如我们在2020年疫情爆发后，研究了世界保险业穿越历次经济危机的策略，依托公司逐步完善的品质管理系统，主打月交产品，通过降低单次购买金额来减轻客户交费压力，同时降低疫情下队伍销售的难度。月交产品在三年疫情非常时期呈现出巨大的价值创造能量，现在已经成为太平人寿的主打产品类别和主打缴费类型。

再比如，依托太平集团的医康养生态圈，我们坚持生态服务主业，创新“轻中重”投资思路，目前已全国布局了34个养老项目，多个医疗和健康管理项目，并围绕客户医康养需求开发产品，形成了太平“保险+”生态优势。

净化：抓关键，深化风险管理

近年来公司统筹发展和安全，持续深化风险管理体系建设，并把握关键，尤其突出了对销售行为等重点领域的管控，守牢价值经营的底线和基石。

比如，我们自2020年起，梳理总结了人员活动、承保行为、佣金收入等10余个风险行为特征并以此搭建风险监测指标体系，依托大数据平台整合多个系统底层数据资源，实时监测、分析异常数据，及时预警防范风险隐患。总公司还成立防套利专项工作组，设置“负面清单”，还通过购买第三方服务，加强入司人员甄选，堵牢套利入口关。

各位领导，各位行业同仁和来宾，寿险业高质量发展转型之路行则将至，立足新发展阶段、贯彻新发展理念，太平人寿将和各先进同行一起，坚持以人民为中心，坚持价值导向，持续深化价值经营，全力以赴推动行业高质量发展取得新成效，为实现人民对美好生活的向往贡献更多的价值！

谢谢！

< END >